Майнинг&Лизинг

Оборудование для майнинга в лизинг: лизингодатели, поставщики, хостинг

Заявки на лизинг оборудования для майнинга на портал All leasing приходят регулярно. Практика показывает, что финансирует такое оборудование ограниченный круг лизингодателей. Отчасти это объясняется небольшой емкостью рынка — по обобщенным данным поставщиков оборудования только 20% покупателей — юридические лица и ИП, подавляющее число майнеров — физические лица.

Но существовали и правовые риски. До последнего времени майнинг как вид экономической деятельности находился вне правового поля, при том, что Россия майнит 15% мировой криптовалюты, занимая второе место по этому показателю. Но вскоре должно многое измениться. 1 ноября 2024 года вступили в силу изменения в законодательство, которые легализовали майнинг как вид экономической деятельности. Объясняется это, в том числе, возможностью использовать добытую криптовалюту для международных платежей, что обеспечит проведение трансграничных расчетов в условиях санкционного давления. Рынок отреагировал на это революционное изменение: количество запросов на оборудование для майнинга от юридических лиц существенно увеличилось. А, значит, возрастет спрос на лизинг.

Тенденцию подтверждают в и компании ASGARD MINING SOLUTION , прямом поставщике оборудования, входящем в ТОП-5 компаний в данном сегменте рынка.

Создание «правил игры» для майнинга будет способствовать выведению этой деятельности из серой зоны, а также облегчению доступа участников этого рынка к институциональным инвестициям, что даст новый толчок к развитию этой отрасли в России и ее потенциальному выходу в лидеры по объему вычислительных мощностей, уверен Роман Малышев

Ивлева Анастасия, эксперт по лизингу , Вице-президент Ассоциации профессиональных экспертов, агентов и брокеров по лизингу ИФЛ, советник по стратегическому планированию НП «Лизинговый союз»

Анастасия Ивлева, имеющая наибольший опыт в сделках с майнинговым оборудованием, дает обобщенный портрет клиента.

Но начать, считает Дмитрий Габзовский, можно с небольших вложений, постепенно масштабируя бизнес. Возможность использования пулов (объединений майнеров) позволяет снизить риски и увеличить стабильность дохода.

Еще об одном тренде ближайшего времени говорит Андрей Небогин , руководитель отдела продаж компании LeoMining :

Правда, одновременно с легализацией пришли налоги и ограничения. Но об этом мы расскажем ниже.

Почему майнинг в России это выгодно?

Отвечает Расул Гасанов, GR-директор компании Global mining , компании, которая не только поставляет оборудование и обеспечивает хостинг, но решает проблемы комплексно, включая юридическое и бухгалтерское сопровождение:

• Легальность.

Россия уверенно укрепляет свои позиции как один из лидеров по объему добываемых криптовалют. В то время, как многие страны все еще ищут пути регулирования майнинга, Россия уже разработала законодательство в этой сфере.

• Низкие расходы.

Доступ к избыточной и дешевой электроэнергии в нашей стране снижает издержки на производство, а холодный климат в ряде регионов России — расходы на охлаждение оборудования.

• Доступ к мировым рынкам.

Введенные против России санкции только стимулировали интерес к криптовалютам как к альтернативному инструменту для международных расчетов.

Кто и на каких условиях передает оборудование для майнинга в лизинг?

*Данные о лизинговых компаниях и условиях финансирования актуальны на февраль 2025 года.

Поставщики давно оценили преимущества лизинга. Например, у компании R7miner есть услуга майнинга «под ключ», когда в интересах клиента покупается и размещается оборудование, которое финансирует лизинговая компания.

По этому же пути пошла компания ИФТ Лизинг , которая входит в одну группу с поставщиком оборудования. Их программа «лизинг под ключ» кроме финансирования сделки, предусматривает страховые решения.

Но есть несколько факторов, которые не дают в настоящее время сделать это продукт массовым.

Один из факторов риска — волатильность стоимости конечного продукта, криптовалюты. Некоторые лизингодатели финансируют только конкретные виды оборудования.

Еще одно условие, которое выдвигает некоторые лизингодатели: майнинг не должен быть единственным видом деятельности компании.

Еще одним риском, на который обращают внимание лизингодатели, является расположение оборудование для майнинга. Дата-центры или майнинг отели должны обладать определенными параметрами по температурному режиму, системам пожаротушения и охраны. Удаленность дата-центров — одно из препятствий для заключения договора лизинга:

Впрочем, опыт компании МСБ Лизинг позволяет обходиться без полетов на вертолетах.

Это же решает и проблему изъятия при дефолтах. Никакого изъятия, собственно, не происходит: оборудование, находящееся в ЦОДе либо передается другому лизингополучателю путем переуступки договора, либо продается после его расторжения. Центр обработки ( дата-центр) данных при этом несет полную материальную ответственность за его сохранность.

Еще один стоп-фактор, на который обращали внимание наши собеседники из лизинговой отрасли — недолговечность оборудования для майнинга. Об этом говорит, в частности, руководитель компании Уралпромлизинг Надежда Степанова.

Впрочем, как считает Илья Бекетов, генеральный директор компании R7miner, практика опровергает эти сомнения:

Кроме того, российские компании-поставщики наработали компетенции, которые позволяют использовать оборудование для майнинга более эффективно.

Так, компания LeoMining создает собственные прошивки, которые улучшают производительность ASIC-майнеров, снижают энергопотребление и позволяют пользователям настраивать оборудование под свои задачи.

Следует отметить, что даже в условиях правового вакуума в России сложился высококонкурентный и эффективный рынок майнинга, в первую очередь за счет работы инфраструктуры, обеспечивающей поставку, размещение и эксплуатацию оборудования.

Кто поставляет оборудования для майнинга

* Данные о лизинговых компаниях, работающих с поставщиками, отражает их опыт в этой области. Часть лизингодателей из этого перечня временно не работают с майнинговым оборудованием.

Важнейшим фактором, влияющим на рентабельность бизнеса, сохранность и бесперебойную работу майнингового оборудования, является место размещения — дата центр или майнинг-отель.

Постановление Правительства РФ от 23.12.2024 N 1869 ограничило возможность осуществлять майнинг цифровой валюты в ряде регионов Российской Федерации. Среди них — частично-муниципальные районы и образования в Иркутской области, Республике Бурятии и Забайкальском крае.

Полностью майнинг запрещен в Республике Дагестан, Донецкой народной республике, Ингушетии, Кабардино-Балкарской Республике, Карачаево-Черкесской Республике, Луганской Народной Республике, в Северной Осетии, Чеченской республике, Запорожской и Херсонской областях.

При этом, по мнению профессионалов рынка, северные и восточные регионы страны по-прежнему остаются привлекательными для организации там дата-центров.

Впрочем, северные широты не единственный критерий для выбора площадки ЦОД.

Кто размещает оборудование для майнинга

Безопасность и бесперебойная работа оборудования — важнейшее условие для деятельности дата центров, отмечает Евгений Дёготь, генеральный директор «Global Mining», которой принадлежит ЦОД «Алгоритм».

Как проверить поставщика оборудования? Советы от LeoMining

Чем выше интерес к рынку майнингового оборудования, тем больше предложений от ненадежных поставщиков, посредников и просто мошенников появляется на нем. Портал All leasing попросил экспертов компании LeoMining дать советы начинающим майнерам, на что следует обратить внимание, подписывая договор поставки.

Мы не случайно выбрали LeoMining , компанию, которая восемь лет работает на этом рынке, имеет безупречную репутацию и свыше десяти тысяч клиентов.

Рассказывает Андрей Небогин, руководитель отдела продаж компании:

Обратимся к более специфическим деталям.

Отделить профессиональную компанию от посредника можно, в первую очередь по наличию или отсутствию хостинга. Хостинг — это услуга по размещению устройств для майнинга на специально оборудованных для этого площадках. Если поставщик не имеет собственного дата-центра и не предлагает одновременно с поставкой размещение оборудования на собственных площадях — это должно насторожить. Не факт, что покупатель выберет майнинг-отель поставщика, но очевидно, что профессиональные игроки, в отличие от перекупщиков, имеют такие площадки.

Следующий момент — прозрачность договора поставки и размещения на хостинге. За предложением с дешевой стоимостью оборудования и электроэнергии могут скрываться платежи, которые не учтены в изначальном договоре. Это может быть стоимость доставки, которая ложится на клиента или оплата за размещение на хостинге поставщика с трехмесячным депозитом. Общие скрытые платежи могут достигать 30-40% стоимости первоначального контракта. Поэтому важно спросить, какие именно услуги входят в стоимость контракта.

Еще один вопрос, который непременно следует задать, выбирая хостинг: а через какое время можно забрать оборудование? Дело в том, что, войдя в этот рынок, клиент может найти площадку с более выгодными условиями по стоимости электроэнергии. Но иногда договор хостинга не предполагает расторжения и возврата оборудования посреди срока, к примеру годового договора.

Важна правовая чистота сделки. Если поставщик нарушил таможенное законодательство и это позволяет ему демпинговать, то такая сделка несет налоговые риски. Уже есть немало кейсов с доначислением НДС конечному потребителю. Ничем не обоснованный демпинг должен насторожить.

Ну, и наконец, все профессионалы рынка сегодня либо вошли в Реестр операторов майнинговой инфраструктуры, либо подали заявление на вхождение в этот Реестр. Клиент может запросить выписку из Реестра и убедиться в надежности партнера.

Кто страхует оборудование для майнинга, передаваемое в лизинг?

Рассказывает Анастасия Ивлева, руководитель компании «Экспертные сделки»

В прошлом году вопрос о страховании лизинговых сделок с майнинговым оборудованием вышел на первый план. Лизинговым компаниям необходимо наличие страховки, однако многие страховые компании не готовы были предложить условия и страховать на большие суммы сделок. Те небольшие страховые компании, которые давали страховку, быстро исчерпали свои лимиты, часто не соответствовали требованиям финансирующих банков или лизинговых компаний, еще и огромная франшиза, и неполное покрытие рисков не давали необходимой защиты.

На рынке требовался страховой продукт, которого, по сути, еще не было. Тогда мы вместе с майнинговой площадкой подготовили большой пакет документов, в котором были сведения об участке, электроснабжении, фотографии и видео площадки и контейнеров, видео работы оборудования, описание существующих рисков, а также статистика случаев, которые могли бы стать страховыми, у крупных центров обработки данных. Со всем этим я пошла искать решение. Напрямую работа со страховыми компаниями не дала результатов. И тут решающую помощь оказал опытный страховой брокер из атомной отрасли. Совместно нам удалось разработать и согласовать программу страхования площадок и оборудования в ведущих страховых компаниях.

Программа покрывает риски пожара, удара молнией, взрыва, падения летательных аппаратов, стихийных бедствий, механических повреждений, противоправные действий третьих лиц.

Сейчас мы активно предлагаем и операторам майнинговой инфраструктуры застраховать свои площадки, и лизинговым компаниям, которые готовы финансировать майнинговое оборудование, воспользоваться возможностью застраховать риски утраты оборудования и сохранить коммерческие условия, на которых они работают со страховыми компаниями.

Анализ сделок с майнинговым оборудованием за 2022-2024 гг

По просьбе портала All leasing руководитель компании «Экспертные сделки » Анастасия Ивлева проанализировала вид деятельности и финансовые показатели лизингополучателей майнингового оборудования

По какому принципу был проведён анализ?

Итоги работы Анастасии Ивлевой представлены в таблице:

Где получить комплексную информацию по майнингу?

То, что майнинг становится интересным для инвесторов сегментом экономики, свидетельствует создание информационных платформ, объединяющих участников этого рынка.

Именно таким информационным ресурсом стал портал Cryptodesk.ru.

Вот что говорит руководитель проекта Александр Шамарин:

На данный момент, Cryptodesk — крупнейший интернет-сервис, где можно найти асик-майнеры, дата-центры, комплектующие и другие товары и услуги, связанные с майнингом.

Также отмечу, что на платформе встроено множество полезных инструментов для разумного управления своими ресурсами: лидогенератор, тендерная площадка, CRM-система, калькулятор доходности.

А еще мы не ограничиваемся только предложением услуг. Например, в рамках расширения криптограмотности и мониторинга ситуации на рынке цифровых активов, наш отдел аналитики ведет информационный блог и сайт криптоновостей. Редакция всегда старается держать в курсе самых актуальных мировых событий и оперативно делится этой информацией с нашими читателями.

И напоследок добавлю, что Cryptodesk постоянный медиа и информационный партнер, всех значимых конференций, форумов, выставок связанных с криптобизнесом. На всех мероприятиях присутствуют наши представители, которые организуют встречи с клиентами и партнерами, отвечают на все интересующие вопросы. В общем, не просто следим за рынком — мы активно участвуем в его развитии.

Вместо послесловия

Британский майнер Джеймс Хауэллс начал заниматься майнингом криптовалюты в 2009 году, свои накопления он хранил на съемном жестком диске. В 2013 году Хауэллс положил диск в пакет, который его бывшая девушка по ошибке выбросила в мусор. С тех пор мужчина не оставлял попыток найти его на свалке, поскольку при стоимости биткоина в 93,637 доллара цена содержимого того кошелька может составлять более 749 миллионов долларов.

Сейчас Хауэллс планирует выкупить свалку, на которую был выброшен жесткий диск, чтобы найти на ней свое состояние.

Не будьте как Джеймс, работайте с надежными партнерами!

Автор обзора: Татьяна Савельева