Российский рынок лизинга растет быстрее европейского

Несмотря на замедление темпов роста российского лизингового рынка, он растет существенно быстрее европейского. Темпы прироста новых сделок в первом полугодии 2012 года составили 20,2% (аналогичные данные по европейскому рынку на дату проведения исследования отсутствуют, в 2011-м соответствующий прирост сделок на российском и европейском рынке составлял 65% и 7,7%).

Сумма лизинговых сделок с недвижимостью на российском рынке в первом полугодии 2012 сократилась (почти втрое), в то же время сделки с оборудованием (включая автомобили) выросли в объемах на 22,8%. Для сравнения – сегмент лизинга недвижимости на общеевропейском рынке в 2011 году сократился лишь на 18,6%, а сделки с оборудованием выросли на 11,5%

Темпы прироста российского лизингового рынка в 2011-м оказались в восемь раз выше темпов прироста общеевропейского рынка (данные за первое полугодие 2012-го еще не опубликованы). По данным Leaseurope, прирост новых лизинговых сделок в Европе составил в 2011 году 7,7% (по данным 28 стран, без учета изменений курсов валют), сумма нового бизнеса достигла 256,6 млрд евро (в 2010-м – 237,5 млрд).

Среди европейских стран российский лизинговый рынок занял 5-е место в 2011 году по объему новых сделок, так же как и в 2010-м. Доля России в общеевропейских контрактах увеличилась на 2,4 процентного пункта и составила около 7,1%.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» в рамках исследования отечественного рынка лизинга по итогам первого полугодия 2012 года провело оценку показателей деятельности рынка в соответствии с критериями Leaseurope (европейской федерации национальных лизинговых ассоциаций).

Методология исследований рынка лизинга Leaseurope

Приведенные ниже данные рассчитаны в соответствии с методологией европейской федерации Leaseurope. Методология предполагает следующие формулировки понятий:

Лизинг подразумевает под собой все формы лизинговых контрактов (в том числе финансовый лизинг, оперативный лизинг, а также покупку в рассрочку), подпадающих под трактовку стандарта IAS 17.

Объем нового бизнеса (new production, new business volume, new leasing volume) – это сумма стоимости (приобретения) всех предметов лизинга по заключенным за период времени договорам, без учета НДС.

Ключевое отличие показателя по российской методике состоит в том, что учитывается вся сумма договоров лизинга, которая может включать в том числе НДС, маржу лизингодателя, оплату процентов по заемным средствам, затраты на страхование предмета лизинга, монтаж оборудования и прочее.

Текущий портфель компании (outstandings), объем лизинговых платежей к получению – объем задолженности лизингополучателей перед лизингодателем по текущим сделкам без учета уже полученных платежей.

Характеристика рынка в первом полугодии 2012 года

Объем нового бизнеса на российском лизинговом рынке за первые полгода 2012-го (по методике Leaseurope) составил 384,5 млрд рублей, увеличившись на 20,2% (график 1П). На показатель, учитываемый Leaseurope, ощутимо влияют курсы валют (все наци­ональные валюты переводятся в евро). Курс евро к рублю с 30 июня 2011-го по 30 июня 2012-го повысился с 40,387 до 41,323, таким образом, его влияние на динамику показателей составит около 2,3 п. п.

См. график «Сумма новых сделок (по методике Leaseurope)» на сайте источника.

Сегменты рынка

Применяемая в Leaseurope разбивка рынка по сегментам оборудования менее детальна, чем в исследованиях «Эксперт РА» – используется деление новых сделок всего на три сегмента: оборудование, транспорт и недвижимость (таблица 1П).

Таблица 1П. Структура рынка по предметам лизинга

Источник: «Эксперт РА»

Автомобильные сегменты

В отношении транспортного сегмента в Leaseurope применяется более высокая детализация (по сравнению с традиционными исследованиями «Эксперт РА»): сегмент грузового и легкового транспорта делится на типы лизинга (финансовый/оперативный), состояние имущества (новое/бывшее в употреблении) и цели приобретения (для личного/коммерческого использования).

Таблица 2. Структура сделок лизинга легкового автотранспорта

Источник: «Эксперт РА»

Таблица 3. Структура сделок лизинга грузового автотранспорта в первом полугодии 2012 года

Источник: «Эксперт РА»

Российский рынок в европейском контексте

Темпы прироста российского лизингового рынка в 2011-м оказались в восемь раз выше темпов прироста общеевропейского рынка (данные за первое полугодие 2012 года еще не опубликованы). По данным Leaseurope, прирост новых сделок в Европе составил в 2011 году 7,7% (по данным 28 стран, без учета изменений курсов валют), сумма нового бизнеса достигла 256,6 млрд евро (в 2010-м – 237,5 млрд).

Новые сделки в сегментах оборудования и автотранспортных средств продемонстрировали рост на 22,6% и 17,5% соответственно. При этом сделки в сегменте недвижимости сократились на 18,5% (в 2010-м сокращение составило 13%). На российском рынке сегмент лизинга недвижимости вырос за 2011 год на 50%, сегменты легкового и грузового транспорта увеличились в сумме на 82%.

Среди европейских стран российский лизинговый рынок занял 5-е место в 2011 году по объему новых сделок, так же как и в 2010-м (таблица 4), доля России в общеевропейских контрактах увеличилась на 2,4 п. п. и составила около 7,1%.

Таблица 4. Россия занимает 5-е место по объему лизингового рынка среди стран Европы (аналогично в 2011 и 2010 годах)

Источник: данные Leaseurope и «Эксперт РА»

Приложение 1. Рэнкинг лизинговых компаний по итогам первого полугодия 2012 года (в соответствии с европейской методикой)

Таблица Рэнкинг лизинговых компаний по итогам первого полугодия 2012 года (в соответствии с европейской методикой)

Версия для печати